Forex Indonesia, adalah situs yang membahas tentang Broker Forex Terbaik dan terpercaya dan direkomendasikan, dinilai dari perbandingan menyeluruh dari sisi pelayanan yang diberikan serta ulasan para penggunanya. Forex adalah sebuah produk investasi yang melakukan jual-beli valas /mata uang asing dengan memprediksi pergerakan harga valas. Transaksi dilakukan dengan memperhatikan berita dari berbagai Negara dan bagan indikator ekonomi, juga melakukan analisa teknis.


5 Tips Menajemen Risiko dalam Trading Forex

5 Tips Menajemen Risiko dalam Trading Forex

Risk Management Access and Control Weakness Concept

Cara mengelola risiko dalam trading Forex bukanlah topik yang trending, tetapi sangat penting untuk dikuasai jika Anda ingin menjadi trader Forex yang profitable.

Artikel ini menjelaskan mengapa manajemen risiko itu penting, bagaimana hal ini dapat diukur, dan bagaimana manajemen risiko yang lebih baik dapat diterapkan dengan cukup mudah menggunakan beberapa alat dan trik trading dan akuntansi. Jika Anda mengikuti artikel ini, Anda mungkin akan bisa meningkatkan profitabilitas secara keseluruhan lebih dari sekadar mencari strategi trading terbaik yang ada.

5 tips untuk mengelola risiko dalam trading Forex adalah:

  1. Gunakan Manajemen Keuangan Pribadi yang Cerdik
  2. Gunakan Modal Notional
  3. Ketahui Probabilitas Historis dari Strategi Trading Anda
  4. Ukuran Posisi Anda Secara Akurat
  5. Gunakan Manajemen Trading yang Kuat

 

Mendefinisikan Risiko dengan Return dengan Rasio Sharpe

Tugas trader adalah memberikan risk-adjusted return yang unggul, bukan nominal return. Ini karena jika Anda menghasilkan keuntungan besar tetapi melakukannya dengan cara yang secara statistik cenderung meledakkan akun Anda cepat atau lambat, Anda benar-benar melakukan hal yang lebih buruk daripada jika Anda kehilangan sedikit uang selama periode pasar yang sulit.

Keberhasilan seorang trader tidak diukur paling baik dengan return keseluruhan, melainkan dengan seberapa besar risiko dalam menghasilkan return tersebut. Sharpe ratio dirancang sebagai metrik untuk mengidentifikasi manajer risiko yang baik. Ini dihitung dengan membagi return dengan volatilitas return (berapa banyak return berfluktuasi) –Sharpe ratio yang lebih tinggi lebih baik karena menunjukkan return dicapai dengan penarikan yang lebih rendah. Jadi, mari kita bandingkan kinerja hipotetis dari dua manajer investasi, menggunakan Rasio Sharpe:

Manajer A

50% return tahunan dengan standar deviasi return 70% Sharpe ratio-nya akan menjadi 50/70 = 0,71 yang berarti manajer bisa dibilang tidak menghasilkan return yang besar mengingat besarnya risiko yang dia ambil untuk mendapatkannya. Rasio Sharpe idealnya harus lebih tinggi dari 1.

Berikut adalah seperti apa kurva ekuitas tipikal dengan Sharpe ratio yang rendah:

Kurva Ekuitas dengan Rasio Sharpe Rendah

 

Manajer B

Bandingkan kinerja Manajer A, yang positif tetapi tidak stabil, dengan Manajer B yang mencapai return tahunan 12% per tahun dengan standar deviasi return sebesar 7,9% Rasio Sharpe-nya adalah 12/7,9 = 1,52.

Kurva Ekuitas dengan Rasio Sharpe Tinggi

Manajer mana yang Anda pilih untuk berinvestasi?

Jawaban yang benar harus bergantung pada toleransi risiko individu Anda. Tapi ketahuilah ini: manajer uang profesional yang ingin menarik sejumlah besar modal investasi semuanya bekerja untuk meminimalkan volatilitas return, sehingga investor akan menikmati perjalanan semulus mungkin.

Dengan meminimalkan volatilitas return, manajer uang membuktikan kepada calon investor bahwa:

  • hanya mengambil risiko tertentu yang dapat diterima yang sedang diambil,
  • dia tahu kapan harus mengurangi ukuran dan frekuensi trading,
  • dia tahu kapan harus menambah ukuran dan frekuensi trading,
  • dia tidak membiarkan kerugian berjalan dan mengambil risiko menjadi kerugian yang lebih besar.

Apakah ini terdengar seperti jenis trader yang Anda inginkan? Jika demikian, baca terus selagi saya menjelaskan bagaimana memahami apa itu manajemen risiko di Forex, dan bagaimana mengembangkan pendekatan terstruktur untuk mengukur dan mengelola risiko secara konsisten.

Baca juga: Memahami Manajemen Risiko dalam Bisnis Forex

 

Apa itu Risiko dalam Forex?

Untuk memahami dengan benar apa artinya mengelola risiko, pertama-tama kita perlu memahami apa itu “risiko”. Berikut adalah contoh ilustratif:

  • Trader A di AS membeli saham XYZ yang terdaftar di NYSE karena dia yakin saham tersebut undervalued dan mulai menunjukkan momentum positif.
  • Trader B di AS melakukan hal yang sama seperti Trader A, tetapi juga membeli opsi put (di mana Anda menghasilkan uang jika harga aset dasar turun) pada indeks pasar saham S&P 500.
  • Trader C di Zona Euro melakukan hal yang sama seperti Trader B.

 

Trader mana yang paling efisien dalam mengeksploitasi situasi undervalued saham XYZ?

Saya harap Anda setuju bahwa jawaban yang benar adalah Trader B.

Trader A tidak hanya terkena risiko bahwa saham XYZ akan mengalami penurunan harga. Karena XYZ akan dipengaruhi oleh pasar saham yang lebih luas, Trader A juga terkena pergerakan yang merugikan di pasar saham yang lebih luas, yang diwakili oleh indeks S&P 500. Trader A juga dihadapkan pada risiko kenaikan nilai dolar AS, yang secara logika akan membuat harga XYZ turun.

Trader B juga berusaha untuk mengeksploitasi situasi undervalued di XYZ dan, hanya ingin mengambil risiko spesifik ini dan tidak ada yang lain, melindungi risiko pasar saham yang lebih luas dengan opsi put pada indeks S&P 500. Lindung nilai yang serupa (tetapi lebih mahal) adalah menjual futures atau ETF dalam jumlah yang sesuai pada indeks S&P 500.

Trader C masih dalam situasi yang lebih buruk. Dia membeli XYZ dan membeli indeks S&P 500. Namun, dia tidak melakukan lindung nilai terhadap risiko mata uangnya–euro adalah mata uang dasarnya. Dengan membeli saham AS dalam mata uang USD, dia secara implisit short EUR/USD. Jadi, jika trading sahamnya berhasil, tetapi pada saat yang sama dolar AS turun, dia tidak akan mendapatkan keuntungan yang dia harapkan karena pergerakan mata uang akan menggerogoti keuntungannya.

Berikut adalah beberapa jenis risiko yang mungkin dihadapi oleh portofolio atau trading Anda:

  1. Risiko Pasar: risiko bahwa kinerja pasar akan berbeda dengan yang Anda harapkan. Ini adalah risiko paling umum dalam trading.
  2. Risiko Counterparty: risiko bahwa broker Anda akan gagal membayar atau gagal mengembalikan dana Anda (ini adalah risiko nyata, dan itulah mengapa sebaiknya menggunakan pendanaan notional).
  3. Risiko Likuiditas: risiko bahwa Anda tidak akan dapat membuka atau menutup trading saat Anda menginginkannya.
  4. Risiko Model: risiko bahwa model trading Anda atau model analisis Anda gagal mewakili kenyataan secara akurat dan akan membawa Anda ke dalam serangkaian trading atau keputusan yang mengarah pada kerugian.
  5. Risiko Teknologi: risiko komputer Anda, akses internet, atau apa pun yang terkait dengan teknologi informasi akan gagal. Misalnya, bagaimana jika platform broker Anda gagal merespons dan Anda terus mengklik, ternyata itu adalah jeda dan Anda membuka 5 posisi dengan arah yang sama?
  6. Risiko Kehancuran: risiko meledakkan akun Anda.

 

Hindari Keinginan untuk Menjadi Benar

Komponen lain dari manajemen risiko Forex berkaitan dengan kebutuhan emosional untuk menjadi benar. Calon trader biasanya mencoba mencari cara untuk menghindari kerugian dan/atau memulihkan drawdown dengan segera. Biasanya, ini dinyatakan dengan upaya untuk menerapkan algoritme penentuan ukuran posisi martingale (yaitu, menggandakan risiko pada trading berikutnya setelah setiap kerugian). Keyakinannya adalah bahwa “semakin banyak kerugian berturut-turut yang saya dapatkan, semakin besar kemungkinan trading berikutnya akan berhasil”. Terlepas dari kenyataan bahwa ini adalah pemahaman yang cacat secara fundamental tentang probabilitas dalam trading Forex, pertanyaan-pertanyaan berikut juga perlu ditanyakan tentang pendekatan ini:

  1. Bahkan jika Anda memiliki modal tak terbatas, paling-paling Anda akan mencapai breakeven dengan pendekatan ini. Apakah Anda memiliki modal yang tak terbatas?
  2. Jika Anda menggandakan dan tidak menang, berapa banyak kekalahan berturut-turut yang dapat Anda ambil sebelum dimusnahkan? Apa risiko kehancuran Anda?
  3. Menggandakan ke bawah berarti membuang uang baik setelah uang buruk, kebalikan dari cut loss.

Alasan-alasan inilah mengapa fokus seorang trader harus menjadi yang pertama dalam membatasi risiko dan mengelola risiko dengan baik, bukan mengambil lebih banyak risiko untuk pulih dari kerugian. Terlalu mudah untuk memikirkan potensi keuntungan yang mungkin didapat dari perdagangan pasar, tanpa memberikan perhatian yang sama pada pertempuran yang menantang secara eksponensial yang menunggu jika Anda membiarkan kerugian Anda lepas kendali.

Masalah lainnya adalah semakin banyak Anda kalah, semakin besar persentase perolehan yang diperlukan untuk menutupi kerugian Anda dan kembali ke genap. Setelah Anda kehilangan lebih dari 20% ekuitas Anda, keuntungan yang dibutuhkan mulai benar-benar meningkat secara eksponensial, seperti yang ditunjukkan oleh diagram di bawah ini.

Keuntungan Diperlukan untuk Memulihkan dari Kerugian

Jika Anda kehilangan 20% dari akun Anda, dibutuhkan keuntungan 25% untuk mencapai break-even. Jika Anda kehilangan 50% dari akun Anda, dibutuhkan keuntungan 100% untuk mencapai break-even. Jika Anda kehilangan 70% dari akun Anda, dibutuhkan keuntungan 233% untuk mencapai break-even. Jika Anda kehilangan 90% dari akun Anda, dibutuhkan keuntungan 900% untuk mencapai break-even.

Hanya ada satu solusi: memastikan bahwa keuntungan rata-rata Anda lebih besar dari kerugian rata-rata. Jika rata-rata kemenangan Anda dua kali lebih besar dari kerugian rata-rata, Anda hanya perlu benar 33% dari waktu. Ini adalah perhitungan yang perlu Anda tanamkan ke kepala Anda.

Hubungan Antara Reward:Risk dan Win Rate

Ini menyiratkan penggunaan stop loss yang membuat kerugian kecil dibandingkan dengan potensi keuntungan. Ini juga menyiratkan cut loss. Tetapi juga, tanpa benar-benar mengalami keuntungan besar, trader tidak akan pernah memutus lingkaran setan kebutuhan untuk menjadi benar. Jadi, Anda juga harus membiarkan pemenang Anda berjalan.

 

Cara Menghitung Manajemen Risiko di Forex

Sekarang kita masuk ke seluk beluk praktik manajemen risiko Forex. Ada beberapa langkah untuk membangun profil risiko yang tepat dan menetapkan batasan risiko yang jelas. Pada akhirnya, latihan ini menghubungkan:

  • kapitalisasi
  • batas risiko
  • ukuran posisi
  • tingkat kemenangan

Bersama dengan tujuan yang sehat dan akal sehat.

Langkah 1: Manajemen Keuangan Pribadi yang Cerdik

Mulai dari atas, modal yang Anda alokasikan ke akun trading Anda harus berupa uang yang Anda sanggup untuk kehilangan. Rekening tabungan Anda BUKAN modal risiko Anda. Modal risiko Anda untuk trading harus diperhitungkan dalam gambaran keseluruhan. Identifikasi jumlah yang Anda sanggup untuk kehilangan, dan selalu ingat bahwa jika Anda kehilangan uang tersebut, Anda keluar dari permainan. Biasanya, seharusnya tidak lebih dari 5-10% dari tabungan Anda.

Langkah 2: Gunakan Modal Notional

Bayangkan Anda memiliki $10.000 yang Anda bersedia pertaruhkan, dan Anda telah membuktikan diri di akun demo Forex setidaknya selama tiga bulan. Apa yang harus menjadi langkah selanjutnya? Saya percaya dalam menyebarkan modal risiko berdasarkan prestasi. Awalnya, deposit 10% dari modal risiko Anda dengan broker. Itu akan menjadi $1.000 dalam contoh ini. Anda mungkin akan memulai trading dengan micro lot, tetapi ada keuntungan tertentu:

  • Anda akan menjadi “hampir” melakukan demo trading , karena jumlah awalnya akan cukup kecil, sehingga tekanan psikologis akan minimal;
  • Anda masih akan memiliki 90% dari modal risiko Anda di bank jika broker Anda gagal bayar.

Jika, setelah bulan pertama, hasil Anda positif, Anda dapat membawa 10% lagi ke dalam permainan selama bulan kedua, sehingga meningkatkan ukuran trading Anda. Jangan menambah akun jika Anda mengalami kerugian setelah bulan pertama.  Tujuannya adalah untuk menyebarkan total alokasi risiko Anda selama tahun pertama trading Anda berdasarkan:

  • jumlah modal risiko yang Anda miliki (semakin besar, semakin Anda dapat mencairkannya);
  • hasil trading Anda (tambahkan hanya jika trading Anda meyakinkan).

Intinya adalah bahwa saldo akun Anda akan tumbuh seiring dengan tingkat pengalaman Anda, dan Anda memberi diri Anda lebih banyak waktu untuk bertahan hidup, trading, dan belajar.

Langkah 3: Ketahui Probabilitas Anda

Banyak calon trader asing dengan konsep batas risiko. Mereka mengambil modal risiko mereka, memasukkannya ke dalam akun, membaginya dengan seratus untuk menghasilkan risiko tetap per trade. Mempertaruhkan 1% tetap dari akun Anda tentu lebih baik daripada tidak memiliki rencana sama sekali, atau bertaruh 5-10% per trade (yang terlalu tinggi dan akan menumpuk peluang bertahan hidup dengan kuat melawan Anda). Tapi alasan ini tidak melindungi Anda dari drawdown atau overtrading.

Trader umumnya meremehkan kemungkinan kerugian beruntun yang diperpanjang. Pada grafik di bawah ini saya menggambarkan kemungkinan setidaknya 1 kejadian kerugian X kali berturut-turut selama 10 trading berikutnya. Jika Anda tertarik, rumus excel yang digunakan untuk menghasilkan perhitungan adalah:

= 1 – binomdist (0, A – B + 1, C^B, false)

dengan

A = n° perdagangan untuk dipertimbangkan (10 dalam contoh)

B = n° kerugian berturut-turut untuk dievaluasi

C = probabilitas kalah dalam satu percobaan = 1 – %win %

Strategi Win% dan Probabilitas Ukuran Kerugian Beruntun

Jika Anda adalah seorang day trader dan trading 10 kali per hari dengan tingkat hit 50%, Anda masih bisa mengharapkan 3 atau 4 kerugian berturut-turut. Jadi, jika Anda mengambil risiko 1% per trading, adalah logis untuk mengharapkan drawdown 4% setiap 3-4 hari sekali dan drawdown 3% hampir setiap hari. Jika Anda tidak memiliki pola pikir dan model yang sangat kuat, tidak perlu banyak dari kejadian tersebut untuk menguras modal risiko Anda.

Oleh karena itu saya menyarankan untuk mengurangi jumlah trading melalui semacam filter kualitas dan memutuskan risiko maksimum yang diizinkan per hariJika model trading Anda menghasilkan 3 hingga 5 trading sehari, maka Anda membagi alokasi risiko Anda menjadi 3 atau 5 dan itu berarti mempertaruhkan mulai dari 0,20% hingga 0,33% per trading. Ini adalah angka yang realistis untuk dikerjakan.

Swing trader mungkin ingin memikirkan risiko maksimum per minggu, dan position trader mungkin ingin memikirkan risiko maksimum per bulan dan menghitung kemungkinan kerugian X berturut-turut sepanjang jangka waktu tersebut.

Langkah 4: Ukuran Posisi Anda Secara Akurat

Batas Risiko dan Ukuran Posisi saling terkait melalui frekuensi trading. Sebagian besar retail trader memiliki kebiasaan buruk trading terlalu sering, jadi saya selalu menyarankan untuk memfilter “trading berkualitas”. Namun, ada gunanya memiliki rencana cadangan untuk melanjutkan trading bahkan melalui serangkaian kerugian dan cara paling logis untuk mencapainya adalah dengan memotong ukuran posisi sebesar 50% jika Anda kehilangan setengah dari risiko awal Anda untuk bulan tersebut.

Bayangkan memiliki batas risiko 3% untuk bulan itu, mulai dari 0,5% dan setelah 3 trading Anda turun 1,5%. Pada titik ini, kurangi ukuran trading menjadi 0,25%. 7 trading yang tersisa masih akan memberi kita peluang tambahan, yang diharapkan akan menggantikan kerugian awal.

Di luar batas drawdown itu, cara untuk mengukur posisi Anda secara akurat adalah dengan menghubungkannya dengan kurva ekuitas Anda dan membangun “Position Sizing Ladder” yang merupakan hal yang telah dibicarakan panjang lebar oleh Tom Basso dan Van Tharp. Sebagai contoh:

Position Sizing Ladder (Sumber: Perhitungan Penulis)

Anda bisa membangun tangga yang agresif atau konservatif seperti yang Anda inginkan. Intinya adalah: Anda mengambil risiko lebih banyak saat Anda menang (dan memiliki risiko menang) tetapi Anda mengurangi eksposur risiko Anda saat Anda kalah (karenanya menghemat modal awal).

Langkah 5: Miliki Kendaraan Manajemen Perdagangan yang Kuat

Baca juga: Bagaimana Melakukan Penilaian Diri pada Profil Risiko untuk Trader

 

Kesimpulan

Sebagai seorang trader, perhatian utama Anda harus mengelola risiko dengan strategi manajemen risiko Forex yang baik. Risiko utama yang saya bahas dalam artikel ini terkait dengan risiko pasar dan kami mengidentifikasi 5 tips untuk mengelola risiko dalam trading Forex:

  • Berdagang dengan uang yang Anda sanggup untuk kehilangan.
  • Gunakan modal notional untuk mendanai akun Anda.
  • Ketahui probabilitas Anda dan statistik model trading Anda sendiri pada jumlah kerugian berturut-turut.
  • Gunakan Position Sizing Ladder dan batas drawdown maksimum.
  • Memiliki strategi manajemen trading yang solid.

Bersama dengan pola pikir yang santai (tidak “ingin” atau “harus” trading) dan kejelasan mutlak tentang apa yang dilakukan model perdagangan Anda (tahu apa “kelebihan” Anda), langkah-langkah ini akan menjauhkan Anda dari masalah dan, seperti saya, tidak boleh mengambil risiko meledakkan akun dan tetap berada dalam permainan trading selamanya.

 

FAQ

Bagaimana Anda mengelola risiko di Forex?

Ada berbagai cara untuk mengelola risiko dalam trading forex. Saya telah menyoroti 5 cara untuk melakukannya: mempertaruhkan uang yang Anda sanggup untuk kehilangan, mendanai akun Anda dengan modal notional, mengetahui kemungkinan kerugian berturut-turut, memiliki Position Sizing Ladder dan praktik manajemen trading yang solid.

Bagaimana Anda bisa mengurangi risiko dalam perdagangan Forex?

Mengurangi risiko dalam trading forex itu sederhana: Anda bisa trading dengan ukuran posisi yang lebih kecil, atau jika Anda berada dalam trading, Anda bisa menutup bagian dari trading yang akan membebaskan margin dan memberi Anda lebih banyak “ruang bernapas”.

Mengapa manajemen risiko penting dalam Forex?

Forex memiliki hambatan masuk yang rendah, dan Anda benar-benar dapat mendanai akun dengan $10 atau bahkan kurang di beberapa broker. Hal ini menyebabkan banyak orang memperlakukan forex seperti tiket lotere, mempertaruhkan seluruh akun mereka pada setiap trading. Mungkin terkadang mereka beruntung. Tetapi tidak ada masa depan dalam praktik seperti itu.

Untuk menjadi trader profesional dan menarik modal serius, Anda harus bertahan melalui berbagai siklus pasar, dan Anda perlu mengembangkan keterampilan yang akan membatasi kerugian Anda. Itulah yang dilakukan manajemen risiko.

Apa cara teraman untuk berdagang Forex?

Cara teraman untuk trading adalah mengetahui seberapa besar Anda siap kehilangan pada trading tertentu, dan tidak melebihinya. Tetapkan stop loss yang akan memotong kerugian Anda pada jumlah yang diberikan dan patuhi itu.

 

 

Sumber: dailyforex.com

Broker News

Mau tau berita terbaru Forex Indonesia? Gratis!

Info Artikel dan promosi Terbaru, akan di email ke Anda